统一的动产担保交易系统可以帮助企业盘活资产、获取融资，同时更好地管理风险。 “动产”指除去不动产或者固定附着物以外可以用作担保品进行融资或者租赁交易的资产。在澳大利亚，动产是个人或者企业拥有的原始资产或者转让资产，具体包括：存货、艺术品、牲畜、农作物、机动车、船只、飞机、设备、现金；无形资产，如专利、版权、商业许可证（非政府发放）、债务和银行账户；金融资产，如股票或者支票。

澳大利亚全国动产担保系统的发展历程

2012年之前，澳大利亚的动产担保系统是不统一的。当时的系统是一个基于普通法、公平原则（涉及运用公平原则解决纠纷）并包含约70个州、地区和联邦的立法的结合，由此带来的后果是，动产担保登记信息分散在40多个州立、地区和联邦的机构中。

澳大利亚国会于2009年通过《动产担保法案》并确定建设全国统一的动产担保登记系统。2012年1月该法案正式施行，与此同时动产担保登记系统上线运行。

全国统一的动产担保系统建设被视为澳大利亚担保融资界的重大成就，从概念提出到建立耗时数年，但所有的利益相关部门最终都能够放下既得利益、共同合作，服务于澳大利亚中长期经济发展。

全国统一的动产担保系统是一个完全数字化的系统，按照4C原则进行建设，即增加一致性，增加确定性，减少复杂性，降低成本。

系统建设面临的两大挑战

一个挑战是这项改革涉及到经济体的方方面面，必须协调各个相关部门。由于这项改革本身并没有提出全新的概念，只是将既有的登记归集到一个完整统一却不同以往的法律制度中，因此实际推进工作尤其复杂。我们金融安全局的工作不仅需要与刚被纳入统一系统的部门进行沟通交流，也要确保那些仍使用原系统的部门明白将来业务流程和操作上可能的变化。

尽管我们为推进统一登记系统运行做了很多准备，动产融资法案开始施行之后，一些实际的过渡性的问题才显现出来。为此我们将经济体中所有主要用户群体分为三类并分别座谈研讨：利益相关者论坛，由核心工业、商业、消费者代表参加，主要讨论系统建设是否达到了政策的初衷；运营管理论坛，由实际使用系统的企业代表参加；技术论坛，由开发系统相关交互软件的代表参加。通过研讨，我们不仅直接了解出现的问题，也一起解决了系统使用上和管理立法上的问题，提高系统运行效率及其法律效力。根据法案的要求，系统上线运行后前三年需要进行评估，这一评估机制也为解决系统运行中的后续实际问题提供了有效途径。

另一个挑战是从各原有系统到新统一系统的数据迁移。关于数据迁移，需要思考两个问题：一是是否要进行数据迁移，二是使用技术还是非技术手段进行数据迁移。澳大利亚运用了技术手段来迁移数据，大约需要5年才能完成全部的数据迁移。这意味着最快要到2017年，澳大利亚才能完成所有的数据从原登记机构到新的统一登记机构的迁移。

建立动产担保系统的目的和意义

根据国际金融公司（IFC）提供的数据，在澳大利亚超过800万中小微企业存在融资难的问题。发展有效的信贷市场是解决融资缺口的重要举措，毕竟鲜有中小企业能够进行股权融资，也不会对股权融资感兴趣。IFC公开的数据显示，传统金融机构接受的担保品中，75%都是土地或者房地产，然而土地和房地产占一个企业总资产的比例低于25%，更大比例的资产是IFC所定义的“动产”：应收账款、存货、知识产权、农业设备和农产品、机动车和耐用消费品。

评判一个动产担保系统是否运作良好有三大标准：一是金融风险披露和管理，即系统使企业和个人有能力去管理其增加信贷和提供产品所带来的风险，可以在系统上登记公示对他人财产的担保权利。二是打通融资渠道，一个运行良好的系统能使企业通过有形或无形资产来筹集资金的渠道更具多样性。三是消费者保护，公示对动产的优先权能够对消费者起到保护作用，特别是对于有意购买机动车等流动性较高物品的消费者。在系统内查询资产登记情况能有效阻止消费者购买那些有权利负担的担保品。登记系统能帮助快速有效地查询动产的担保关系，降低了中小企业的购买风险。而租赁公司可以将未完全收回款项的物品进行登记，公示权利关系。如此既方便追讨债务，又减少因为客户不偿债而失去所有物的风险。

经济体量越大，担保系统建设的复杂度越高。解决信息不对称问题的最佳方式就是提供一定的透明度，担保系统的经济效益就是方便国家监管机构对担保人的审核进行全国统一的管理，让大家更了解交易对手方。

衡量动产担保登记系统良好运行的指标

一是登记量和查询量。自该登记系统上线后，用户登记量和查询量持续上涨，相应地登记的修改和注销的数量也有增长，这个现象说明登记系统被广泛使用，且系统登记用户均显著受益。

二是查询量和登记量的比例。更多的查询量表明系统用户将登记和查询视为一种风险评估手段，而不是一个交易流程中的收尾管理环节。目前澳大利亚该系统查询和登记比接近4:1。

统一担保交易系统和破产清算系统的联系

澳大利亚统一担保交易系统和破产清算系统在两端把控整个经济体的信贷流通。破产清算系统起到了预警作用，如果存在无力偿还的情况，企业和个人可以通过了解该情况评估风险性。而担保交易系统提供了信息透明度，使个人和企业在交易发生前就可以规避一定的交易风险。在澳大利亚，这两个系统相互作用，共同创造使授信者安心放贷的投资环境，反过来也降低了市场总体信贷成本。